बेस्ट स्टॉप हानि रणनीति विदेशी मुद्रा व्यापार

प्रत्येक व्यापार के संस्थापक में ठोस बंद-नुकसान की स्थापना, विजेता एज ट्रेडिंग सफल विदेशी मुद्रा व्यापारी होने का एक अभिन्न हिस्सा है एक रणनीति का पालन करने और उस योजना को लागू करने की क्षमता है जो इसे समर्थन करती है और उस कार्य को बनाने के लिए एक स्थापित स्टॉप-लॉस आवश्यक है आप के लिए, केसी स्टबब्स ऑफ़ विन्नेर एगे ट्राइडिंग कहते हैं। आपके रोक-हानि का प्रबंधन एक नया विदेशी मुद्रा व्यापारी के लिए बुनियादी प्रशिक्षण है जो एक सफल बनना चाहता है। यह वह ऑर्डर है जिसे आप जगह लेते हैं जो आपके व्यापार की स्थिति को बंद कर देते हैं, एक बार जब वह अधिकतम राशि, या पिप्स तक पहुंच जाता है, तो आप खोने के लिए तैयार होते हैं आपके व्यक्तिगत व्यापारिक रणनीति और उस व्यापार की योजना, जब आप अपने नुकसान को कम करने और अपने फायदे को अधिकतम करने के लिए बाहर निकलते हैं, तो उसे नियंत्रित करना चाहिए। बंद करो के बारे में इतना महत्वपूर्ण क्या है कुछ व्यापार जोखिम के साथ आता है और क्योंकि उपलब्ध जानकारी की राशि के बावजूद भविष्य की कीमतों को जानने का कोई स्पष्ट तरीका नहीं है, तो आपको कितना तैयार हैं, इसकी स्पष्ट सीमा की आवश्यकता है खोने के लिए। व्यापारी ज्यादातर समय अच्छे सौदे करते हैं, जहां वे गलती करते हैं, उनके नुकसान प्रबंधन के साथ। यदि आप आधे से भी ज्यादा खो रहे हैं, तो आप किसी भी वास्तविक लाभ को देखने से पहले अपने खाते को समाप्त कर सकते हैं। एक व्यापारी के लिए जो जोखिम का सही मूल्यांकन नहीं कर रहा है और सही स्टॉप लॉस की स्थापना कर रहा है, उन्हें कम से कम 70 समय में विजेता ट्रेडों को भी तोड़ने की आवश्यकता हो सकती है। उन भयानक बाधाओं से बचने के लिए, मुझे हमेशा यह सुनिश्चित करना है कि मेरा लाभ लक्ष्य कम से कम एक समान दूरी पर है जैसे कि मेरा स्टॉप-लॉसन। उदाहरण के लिए, अगर मैं 100-पीआईपी स्टॉप के साथ खुलता हूं तो मैं इसे कम से कम 100 पीपी लाभ लक्ष्य के साथ संतुलित करना सुनिश्चित करता हूं। यह मेरी बाधाओं को 5050 में भी रखता है। यह सिर्फ सिद्धांत में है कि वास्तविकता एक व्यापारी सही है, वह गलत है, जिससे वास्तविक बाधाएं भी बेहतर हो जाती हैं। क्यों नहीं इसे अपने कान-विंगिंग से चलाएं, कभी भी एक अच्छा विचार नहीं है, चाहे आप अपना व्यापार कितना भी देख रहे हों। मनुष्य स्वाभाविक रूप से प्रतिस्पर्धी हैं और लंबे समय तक रहने की प्रवृत्ति है, जिससे वे अपने नुकसान को कम करने की बजाय ईमानदारी से बाहर निकलने और हार स्वीकार करने की उम्मीद रखते हैं। यह अनिवार्य रूप से व्यापारी को अपनी योजना का अनुपालन करने के अलावा और अधिक पैसे खोने का नेतृत्व करेगा और स्टॉप-लॉसन सेट किया गया था। एक स्टॉप-लॉस स्ट्रेटेजी का चयन करना यह जानना कि आप अपना स्टॉप-लॉस कैसे सेट करेंगे, यह आपकी ट्रेडिंग रणनीति का एक महत्वपूर्ण हिस्सा है। सभी पद्धतियां समान नहीं बनाई जाती हैं और आपके लिए सबसे अच्छा काम करने वाली विधि ढूंढने से पहले इसमें बहुत सारी यादें आ सकती हैं चाबी यह खारिज करने से पहले कई ट्रेडों के लिए इसे बाहर करने की कोशिश है। आपको अपने पत्रिका में भी अच्छे नोट्स लेना चाहिए। आप किस तरह से कारोबार करते हैं और लगातार जारी सफलता सुनिश्चित करने के लिए आप प्रत्येक फैसले में क्यों आए अगला पृष्ठ: स्टॉप-लॉस प्लान के लिए तरीके टिप्पणी पोस्ट करें संबंधित विदेशी सम्मेलन पर संबंधित वीडियो हमसे संपर्क करेंजो सबसे अच्छा है बंद करो या पीछे चलना बंद करो हाय दोस्तों, Iam जेम्स कीमत कार्रवाई का उपयोग कर। अगर iam स्टॉपलॉस का इस्तेमाल करते हुए जैम्स विधि का इस्तेमाल कर रहे सभी लोगों को सही करता है। (हेहहे का इस्तेमाल करके मैं बेवकूफी में अंग्रेजी लिखता हूं और बोल सकता हूं।) मैं जानना चाहता हूं (1) स्टॉप के पीछे का सही अर्थ क्या है (2) स्टॉपलॉस और ट्रेलिंग स्टॉप सबसे अच्छा कौन है (3) हमें इसका उपयोग कब करना चाहिए (4) यह 5-10 या अधिक होनी चाहिए (5) मैं पिछली रोक के साथ अपनी रणनीति (खेद जेम्स 16 कीमत एक्शन) कैसे सुधार सकता हूं कृपया उत्तर दें। मैं इंतजार कर रहा हूँ। और फिर मुझे कुछ कहना है मैं उन सभी सदस्यों के लिए हमेशा धन्यवाद करता हूं जो मेरे साथ अपने अनुभव पोस्ट या साझा करते हैं I जेम्स और एफएफ मंच स्टार्टर के लिए एक बहुत ही विशेष धन्यवाद। यह कई चीजों पर निर्भर करता है, मुख्य रूप से दो चीजें: (1) आपका मनोविज्ञान आप जोखिम का सामना कर रहे हैं या क्या आप संभावित रूप से बड़ा इनाम के लिए नुकसान या स्क्रैच व्यापार (ब्रेक भी) लेने के लिए तैयार हैं यदि आप हारना पसंद नहीं करते हैं, । यदि आप संभावित रूप से बड़ा इनाम के लिए जगह देने के साथ ठीक हैं, तो ढीली रुक का उपयोग करें (2) सांख्यिकीय एज जो कुछ भी आपके व्यापार में विसर्जित कर लेती है और मानसिक रूप से दोनों स्थितियों (तंग बनाम चौड़ी रोक) को बाहर निकालती है। क्या आप ध्यान देते हैं कि कीमत को छोड़ने से पहले उद्धरण और quotconesolidaterangequot की कीमत होती है तो प्रारंभ में बड़े स्टॉप का उपयोग करें और फिर इसे कस कर दें क्योंकि आप व्यापार हरे रंग में अधिक चला जाता है क्या कीमत लगभग तुरंत बंद हो जाती है तब फिर से ब्रेकएवेन को रोकें। बाजारों का अध्ययन करें और देखें कि यह क्वाइटिंग बंद होने के कारण क्या स्तर होता है। क्षमा करें, लेकिन मैं अभी थक गया हूँ और मैं सो जाऊंगा। तो मेरी प्रतिक्रिया बहुत साफ नहीं हो सकती है क्या आप सोचते हैं कि स्टॉप और रिवर्स से ज्यादा मायने रखता है I पतली स्टॉप और रिवर्स आपकी रणनीति के आधार पर उनकी जगह है। आम तौर पर, जब मैं सोचता हूं कि मैं एसएआर का इस्तेमाल करता हूं तो बाजार में इएटर के रास्ते जा सकते हैं। एक उदाहरण के साथ स्पष्ट करने के लिए, USDCAD का एक बहुत महत्वपूर्ण समर्थन स्तर 15 अक्टूबर से 1.0205 क्षेत्र में कम है। मान लीजिए कि मेरा व्यापारिक विचार इस धारणा पर उस कीमत पर खरीदना है, वहां उस स्तर को पकड़ने के लिए पर्याप्त बोली चाहिए और एक अच्छा उछाल देखें। उस ने कहा, हमेशा संभावना है कि कीमत सिर्फ बैरल के माध्यम से और कम रहती रहती है। तो एक, 1.0195 कहने पर नीचे एक सुरक्षात्मक रोक नुकसान डाल सकता है और अतिरिक्त रूप से वहां भी एक बिक्री रोकें हैं। मुझे यकीन नहीं है कि यह एक सच्चे एसएआर है, लेकिन करीब पर्याप्त, मुझे लगता है कि स्टॉप लॉज़ के पीछे के लिए, मैंने उन्हें कुछ बार कोशिश की है और पाया है कि उन्हें आमतौर पर मुझे पीप की कीमत मिलती है क्योंकि वे एक त्वरित स्पाइक लोहेगियर पर फंस गए, और फिर मूल दिशा में कीमत जारी रहे। मैन्युअल अनुगामी स्टॉप का उपयोग करने वाले किसी ने उल्लेख किया है, और मैं पूरी तरह से उस हार्ड स्टॉप लॉस के साथ सहमत हूं, यदि आप एक खुली स्थिति में बच्चों की निशानेबाज़ी करने में सक्षम नहीं हैं और आप दूर होने पर आपकी स्थिति (वां) के खिलाफ प्रतिकूल आंदोलनों के अपने जोखिम को सीमित करना चाहते हैं । मैं आमतौर पर खुले पदों को छोड़कर नहीं छोड़ना पसंद करता हूं, और एक मानसिक रोक पसंद करता हूं, यद्यपि मैं एक छोटे से एक स्वयंसेवकों को महसूस कर रहा हूं, मैं अक्सर बंदरगाह कूदने से दूर रखने के लिए हार्ड स्टॉप लॉस पर फेंक देता हूं, आदि। जैसे किसी ने भी रिले किया था, दिन के अंत में यह आपके पर निर्भर करता है और आपके साथ क्या सहज है। प्रत्येक के लिए। हाय दोस्तों, Iam जेम्स मूल्य कार्रवाई का उपयोग कर। अगर iam स्टॉपलॉस का इस्तेमाल करते हुए जैम्स विधि का इस्तेमाल कर रहे सभी लोगों को सही करता है। (हेहहे का इस्तेमाल करके मैं बेवकूफी में अंग्रेजी लिखता हूं और बोल सकता हूं।) मैं जानना चाहता हूं (1) स्टॉप के पीछे का सही अर्थ क्या है (2) स्टॉपलॉस और ट्रेलिंग स्टॉप सबसे अच्छा कौन है (3) हमें इसका उपयोग कब करना चाहिए (4) यह 5-10 या अधिक होनी चाहिए (5) मैं पिछली रोक के साथ अपनी रणनीति (खेद जेम्स 16 कीमत एक्शन) कैसे सुधार सकता हूं कृपया उत्तर दें। मैं इंतजार कर रहा हूँ। ट्रेलिंग स्टॉप का उपयोग व्यापारियों द्वारा किया जाता है जो कि वे क्या व्यापार कर रहे हैं (यानी उनकी पद्धति) की सही क्षमता को समझते हैं - इसलिए उचित पद्धति इसे चलाने के लिए रास्ता बताती है और यह देखता है कि यह कितनी दूर जाती है..इस मामले में इसकी एक बड़ी संख्या .. दलाल ग्राहकों को एक पिछली रोक सुविधा देने के लिए बहुत खुश हैं क्योंकि उन्हें पता है कि यह अधिक सामान्य व्यापारियों को आकर्षित करती है और पीछे की स्टॉप के आवेदन अक्सर अन्यथा लाभप्रद व्यापारियों से मुनाफा कम कर देंगे। अधिक उपकरण और संकेतक एक ब्रोकर एक खुदरा ग्राहक को फेंक सकते हैं और अधिक संभावना है कि दलाल खुदरा ग्राहकों के पैसे को दूर करना चाहता है, जो आम तौर पर गलत धारणा के तहत चलते हैं कि अधिक उपकरण और संकेतक अधिक उद्धरण प्रदान करते हैं, जब वास्तव में विपरीत होता है आम तौर पर हो रहा है .. जो सबसे अच्छा है यह सब निर्भर करता है, लेकिन मुझे गंभीरता से संदेह है कि आप पिछली बार रोक के लिए ज्यादा उपयोग करेंगे वास्तव में मैं अभी तक ठोस डेटा पर स्थापित एक तर्कसंगत तर्क देख रहा हूं जो एक पिछला स्टॉप का उपयोग करने के पक्ष में है, इसके अलावा अन्य जो निश्चित रूप से ब्रोकर का लाभ उठाते हैं। वैकल्पिक रूप से अपनी पूरी ट्रेडिंग पद्धति को विकसित करना जारी रखना और यह सुनिश्चित करना है कि आप उस पद्धति की पूर्ण क्षमता समझते हैं - तो आपके सभी प्रश्नों का बहुत स्पष्ट उत्तर दिया गया है। एक निश्चित जवाब निश्चित रूप से आसान होगा, (हालांकि उपयोगी नहीं) लेकिन मुझे लगता है यह हमारे व्यवसाय में शामिल नहीं है। मेरे कुछ ट्रेडों के लिए मैं एक निश्चित स्टॉप लॉस का उपयोग करता हूं, और अन्य व्यापार प्रकारों के लिए मैं स्टॉप लॉस का इस्तेमाल नहीं कर रहा हूं, लेकिन अगर मेरा कुल इक्विटी लक्ष्य पहले तक नहीं पहुंचा है। ये स्तर और समय किसी दिए गए व्यापार के लिए तय किया जाता है, लेकिन उस ट्रेडिंग उपकरण की बदलती प्रकृति के आधार पर समय के साथ क्वोटवॉल्वक्वाट की अनुमति दी जाती है और कुछ सरल मौसमी और चक्रीय विचारों के आधार पर (यानी शोषण से बचाव के लिए शोषण।) हाँ, यह सभी निर्भर करता है। हाय दोस्तों, Iam जेम्स मूल्य कार्रवाई का उपयोग कर। अगर iam स्टॉपलॉस का इस्तेमाल करते हुए जैम्स विधि का इस्तेमाल कर रहे सभी लोगों को सही करता है। (हेहहे का इस्तेमाल करके मैं बेवकूफी में अंग्रेजी लिखता हूं और बोल सकता हूं।) मैं जानना चाहता हूं (1) स्टॉप के पीछे का सही अर्थ क्या है (2) स्टॉपलॉस और ट्रेलिंग स्टॉप सबसे अच्छा कौन है (3) हमें इसका उपयोग कब करना चाहिए (4) यह 5-10 या अधिक होगा (5) मैं पिछली रोक के साथ मेरी रणनीति (खेद जेम्स 16 कीमत एक्शन) कैसे सुधार सकता हूं कृपया उत्तर दें। मैं इंतजार कर रहा हूँ। थर्स एक सटीक जवाब नहीं है यह बाजार पर yor शैली और आपकी समझ पर निर्भर करता है। समय के बाद, एक पिछला स्टॉप एक निश्चित एसएल से बेहतर काम करता है ट्रेंडिंग मार्केट में, एक निश्चित एसएल बेहतर काम करता है तो, यह आपके और आपकी बाज़ार पढ़ने क्षमताओं पर निर्भर करता है। मैं दोनों का उपयोग करता हूँ पीएस: 5-10 पिप्स टीएस आंशिक होने के लिए आपके मुनाफे को आश्वस्त करेगा और आपके घाटे को पूरा करने होंगे। मेरे साथ कई लोग मेरे विचार साझा करते हैं लेकिन मैं उन्हें उनके साथ साझा नहीं कर रहा हूं। शांत: हाय दोस्तों, Iam जेम्स मूल्य कार्रवाई का उपयोग कर। अगर iam स्टॉपलॉस का इस्तेमाल करते हुए जैम्स विधि का इस्तेमाल कर रहे सभी लोगों को सही करता है। (हेहहे का इस्तेमाल करके मैं बेवकूफी में अंग्रेजी लिखता हूं और बोल सकता हूं।) मैं जानना चाहता हूं (1) स्टॉप के पीछे का सही अर्थ क्या है (2) स्टॉपलॉस और ट्रेलिंग स्टॉप सबसे अच्छा कौन है (3) हमें इसका उपयोग कब करना चाहिए (4) यह 5-10 या अधिक होनी चाहिए (5) मैं पिछली रोक के साथ अपनी रणनीति (खेद जेम्स 16 कीमत एक्शन) कैसे सुधार सकता हूं कृपया उत्तर दें। मैं इंतजार कर रहा हूँ। ट्रेलिंग स्टॉप क्या मतलब है एक स्टॉप-लॉस ऑर्डर जो कि बाजार की कीमत के नीचे एक प्रतिशत स्तर पर सेट है - एक लंबी स्थिति के लिए कीमत में उतार-चढ़ाव के रूप में पीछे की कीमत को समायोजित किया जाता है। ट्रेलिंग स्टॉप ऑर्डर को ट्रेलिंग स्टॉप लिमिट ऑर्डर, या ट्रेलिंग स्टॉप मार्केट ऑर्डर के रूप में रखा जा सकता है। ट्रेलिंग स्टॉप ऑर्डर के रूप में भी जाना जाता है स्टॉपलॉस आपके नुकसान को कम करता है, ट्रिलिंग स्टॉप स्टॉपलास स्तर को स्थानांतरित करता है इसलिए यदि आपका ऑर्डर लाभ है, तो ट्रेलग स्टॉप को स्टॉपलास से निकलते हैं quot-quot से quotquot। अंत भी आपके ऑर्डर को स्टॉपलास द्वारा बंद कर दिया जाएगा, यह होगा उद्धरण। लेकिन ऑफ़लाइन होने पर यह काम नहीं करता है। एंड्रॉइड ब्लॉग ट्रेडिंग फॉर एक्सचेंज थ्रू-लॉस 22 नवंबर, 2018 (अंतिम 31 जुलाई 2018 को अपडेट किया गया) एंड्री मोरारू द्वारा रोक-हानि वित्तीय व्यापार का सबसे अच्छा आविष्कार है। इसी समय यह 8217 रुपये भी विदेशी मुद्रा में 8212 में सबसे ज्यादा शाप दिया हुआ बात है, आपकी स्थिति की दिशा में उल्लिखित प्रवृत्ति से पहले ही कई बार आपका स्टॉप-लॉस हुआ था। कई व्यापारियों के स्टॉप-लॉसन ऑर्डर के कारण निराशा और निराशा का कारण है। दुर्भाग्य से, इनमें से बहुत से लोग यह नहीं समझते हैं कि यदि वे स्टॉप-लॉसन का उपयोग करते हैं तो 8217t परिणाम नतीजतन होता। हाल ही में, I8217ve एक मंच पर कुछ नाइजीरियाई व्यापारी द्वारा प्रचारित 8220strategy8221 पर ठोकर खाई। उनका विचार काफी सामान्य था 8212 बेचने के कुछ महत्वपूर्ण स्तर पर USDJPY और don8217t एक स्टॉप-लॉस की स्थापना की। अगर आपके पास पर्याप्त मार्जिन है तो आप केवल तभी खो सकते हैं जब USDJPY 0.00 पर नीचे आ जाए। इसकी राय में 82100 के बारे में 8,300 पिप्स अब या यदि आप 1 मिनी लॉट के लिए यह 8217 रुपये 1 पिप या 8,300 मार्जिन की आवश्यकता करते हैं, जो 10,000 के मानक फ़ॉरेक्स अकाउंट के लिए काफी सामान्य है। समस्या यह है कि USDJPY 1 पीएम 1 पीआईपी के लिए 1 8212 के बराबर है, यह वर्तमान USDJPY दर पर निर्भर करता है। पीपी वैल्यू कैलकुलेटर का उपयोग करके आप आसानी से देख सकते हैं कि 1 पीपी वैल्यू कितना बढ़ता है, उदाहरण के लिए USDJPY की दर घटती है, USDJPY 40.00 में, 1 मिनी लॉट पीआईपी 2.50 है। बेशक, USDJPY में इतनी बड़ी गिरावट असंभव है, लेकिन स्टॉप-लॉसन के बिना व्यापार करने से आप हमेशा छोटी कमाते हैं। जो अंततः आपके पूंजी को समाप्त कर देता है तो, विदेशी मुद्रा में स्टॉप-लॉसन के बिना आपके अनुभव व्यापार का क्या 8217 होता है यदि आप स्टॉप-लॉसन ऑर्डर के बिना विदेशी मुद्रा व्यापार की संभावना पर अपने विचार साझा करना चाहते हैं, तो कृपया नीचे दिए गए फॉर्म का इस्तेमाल करने के लिए स्वतंत्र महसूस करें। संबंधित पोस्ट: 82 प्रतिक्रियाओं के लिए 8220 बिना चलने वाले लॉस 8221 के साथ विदेशी मुद्रा मैं कुछ साल पहले इसे करने की कोशिश की है और मुझे ऐसे 8220strategy8221 (या उसी की कमी) के साथ किया गया है। मुझे लगता है कि यह कुछ के लिए काम करता है, लेकिन स्थिति आकार देने सब कुछ है अगर आप इस तरह से व्यापार कर रहे हैं .. स्थिति नौकरशाही का आकार घटाने सब कुछ है, भले ही आप don8217t व्यापार बिना रोक-नुकसान)। अजीज उत्तर दें: 25 सितंबर 2018 को 6:52 बजे मैं पूरी तरह से आपके साथ सहमत हूं। बुद्धिमानी से इस्तेमाल किया 8216 नोस्टो लॉस 8217 रणनीति कई अवसरों पर मेरे लिए काम करती है और जब आपने नासिर काम नहीं किया, तो आपके खाते के शेष राशि में क्या किया है उत्तर: 27 फरवरी, 2018 बजे शाम शाम 7:00 बजे अगली बार के लिए कोई खाता शेष नहीं है इसका मतलब है कि पोजीशन अकाउंट वापर अब्बास रिज़वी पोंछे व्यापारियों द्वारा उपयोग किया जाता है जो व्यापारिक माचनीकरण नहीं जानते हैं। लाभ लेना या नुकसान उठाना, कोई रोक हानि लाभ नहीं। एक व्यापारी, व्यापार ज्ञान रखने के लिए, एक निश्चित स्थान पर स्थिति लेने की योजना बना रहा है और सबसे पहले नुकसान का निर्णय लेता है और यदि व्यापार किया जाता है मुनाफा लेने का निर्णय पक्ष में जाता है मोमबत्तियों के एक विशेष गठन पर निर्भर करता है। इस तरह से नुकसान न्यूनतम और अधिकतम लाभ होगा। कुछ समय के ग्राफ पर कुछ टेक्निकल अध्ययन अर्थात बोलिंग, मैकड, आरसीआई और 5 चलती रहें। औसत 15 मिनट का ग्राफ़ प्राइवेट ग्राफ़ होता है और जब मोमबत्तियों का एक विशेष गठन होता है तो पॉसिटिन लिया जाता है और मोमबत्तियों के निर्माण पर मुनाफे को फिर से लिया जाता है। स्थिति लेने से पहले व्यापारी को यह तय करना चाहिए कि बाजार तेजी या मंदी की बात है, और यहतीन अवधि के ग्राफ, दैनिक, साप्ताहिक amp मासिक से अच्छी तरह से न्याय किया जायेगा। असफल व्यापार के मामले में अगर बड़ा लाभ और न्यूनतम नुकसान नहीं हुआ तो 70 से अधिक व्यापार सफल हुए हैं। बाज़ार डेटा धोखाधड़ी की गतिविधि है और मूल्य के नीचे तकनीकी machanism के साथ ही टिकी हुई है मैं डॉन 8217 काफी समझता हूं कि आपने क्या कहा है 8217ve बस बताता है कि स्टॉप-लॉस का इस्तेमाल केवल उन व्यापारियों द्वारा किया जाता है जो डॉन 8217 को ट्रेडिंग मेकनिज्ज को जानते हैं क्या आप मार्जिन कॉल स्टॉपलॉस के साथ स्टॉप-लॉस को भ्रमित कर रहे हैं। । वॉल स्ट्रीट के बदमाशों को स्टॉपलास का इस्तेमाल कभी नहीं होता है, वे जानते हैं कि वे बाजार को कहां ले सकते हैं। वे बाजार को नियंत्रित करते हैं, स्टॉपलॉस के साथ परेशान क्यों करते हैं केवल अनजान खुदरा व्यापारी वॉल स्ट्रीट क्रुक द्वारा स्टॉपलास 8220 अनुशंसित 8221 का उपयोग करते हैं क्या 8220 वॉल स्ट्रीट क्रुक 8221 करते हैं जब बाजार उनके खिलाफ 10 दिन चला जाता है और वे बिना रोक-नुकसान के हैं I8217ve 5 साल के लिए बिना स्टॉपलॉस के व्यापार कर रहा है। हालांकि, मैं अपने उत्तोलन का उपयोग करके बहुत सावधानी से हूं। अगर मेरे पास मेरे खाते में 10000 है, तो मैं सिर्फ 1 माइक्रो लॉट (1 लॉट 1000) खरीदता हूं। अगर मेरे पास 100000 शेष राशि है, तो मैं सिर्फ 1 मिनी लॉट (1 लॉट 10000) खरीद चुका हूं। इसके लिए इस्पात की अनुशासन और तंत्रिका की आवश्यकता होती है। स्टीफानो उत्तर दें: सितंबर 29, 2018 पर 4:43 बजे कभी भी रोकना न हो। मैंने 100 डोलर्स के बिना स्टॉप लॉस और स्टॉप लॉस के साथ एक प्रयोग किया। मेरी रणनीति थी कि यदि आप किसी दूसरे दिशा में खरीदते हैं, तो प्रवृत्ति किसी अन्य दिशा में खरीदती है, क्योंकि इसका मतलब है कि स्टॉप लॉस के समान ही आप बड़े लोगों के लिए पैसे नहीं दे रहे हैं, इसलिए मेरी मस्तक में 100 डॉलर बढ़े और अंतिम चरण में 100 मुनाफा हो, और मेरे बाद स्टॉप लॉस के साथ मैं 4 दिनों में 100 डॉलर खो चुका हूं, मैं हर बार 3 गुना ज्यादा था और 4 दिनों में एक सप्ताह में कुछ खो दिया था, द्वितीय स्टॉप लॉसन से समाप्त हो गया था। आपको कभी नहीं पता होगा कि बाजार आगे क्या करेगा, तभी यदि आप नॉस्ट्राडेमस या वोोड या विदेशी या वित्त में शिक्षित होकर काम कर सकते हैं, लेकिन आम लोगों के लिए नहीं। आप भाग्यशाली थे कि मूल्य आपके हेजिंग पदों के माध्यम से अच्छी तरह से उतार-चढ़ाव हो रहा है। क्या होगा यदि आप 8217 डी करीब 1.4900 पर स्टॉप-लॉस के बिना 1.4 9 00 पर स्टॉप-लॉस के बिना अजीज उत्तर दें: 25 सितंबर, 2018 6:58 बजे हाय विक्टर, मुझे पता है कि यह पोस्ट एक वर्ष से अधिक पुराने है। मैं स्टॉप लॉस का इस्तेमाल नहीं करना चाहता, यह मेरे लिए भी काम करता है लेकिन कई बार मैं सावधान नहीं था और बहुत कुछ खो चुका था, संभवतः क्योंकि गलत स्थिति का आकार देना। का संबंध है यदि आप लंबे समय में कहते हैं और उसके बाद आपके प्रति एहसास हुआ है, तो दो तरीक़ाएं, करीब स्थिति है और आपके हार्ड अर्जित कई नुकसान या बेच दें, यह स्टॉप लॉस के समान होगा, सिवाय इसके कि आप किसी के लिए अपनी हार्ड कमाई नहीं दे रहे हैं, और आपके पास क्या वारंटी है अगर आपका 1.4900 1.6000 या 1.7000 तक बढ़ जाएगा तो यह जो भी चाहें जा सकता है, क्या आप जानते हैं कि यह शायद नहीं होगा। केवल एक आदमी आपको बता सकता है कि क्या यह ऊपर या नीचे जाएगा, माँ प्रकृति या विदेशी या पिता बैंक के प्रमुख। आप सही हैं 8211 it8217 मुश्किल पता करने के लिए जहां बाजार जा रहा होगा लेकिन आप जो कर रहे हैं वह हारने के अलावा दूसरे स्थान को खोलने की सलाह देते हैं, क्योंकि हम यह जानते हैं कि कीमत किस कीमत पर है I8217t। यदि कोई 1.4 9 00 में लंबी EURUSD खुलता है, तो इसका मतलब होगा कि 12 जुलाई को 1,000 से अधिक पिप फ्लोटिंग नुकसान होगा। यदि मार्जिन पर एक 8217 का व्यापार होता है, तो संभवत: उसके लिए एक मार्जिन कॉल लेकिन यहां तक ​​कि अगर यह 8217t नहीं हुआ, तो इसका मतलब होगा कि वह 8217 डी अभी भी 600 पीएएस के नुकसान में है और उसका पैसा लगभग 3 महीने तक बंद है। यदि किसी की ऐसी स्थिति अभी भी खुली है और क्या है, तो यह 8217 की रणनीति क्या है, और EURUSD बराबर में 0.5 हो जाता है। यदि मुख्य बिंदु स्टॉप-लॉजिक को ट्रिगर करने के बजाय एक विपरीत स्थिति खोलने में है, तो यह केवल दिखता है कि आप पहले से नुकसान खोने वाले 8217t पद। जिस क्षण आप विपरीत स्थिति में प्रवेश करते हैं वह प्रभावी रूप से खोने को बंद करने के समान है। जब आप 8217 9 लाभ में अपने विपरीत स्थिति को बंद कर देते हैं, तो पहले एक (खो) खुला रहता है, यह उस नए स्तर पर लंबी स्थिति को फिर से खोलने के बराबर होगा। यह आपको झूठी सुरक्षा के साथ बेवकूफ बनाने से ज्यादा कुछ नहीं करता है, मार्जिन और रातोंरात स्वैप पर अधिक खर्च करता है सिर्फ एक चीज़। मैंने प्रयोग किया यह केवल मेरी रणनीति है मुझे यह पागल है लेकिन मेरे लिए यह काम करता है मैं हर समय I8217 मीटर को रोक सकता है I8217m को बंद करो, और अजीब कारण के लिए यह हमेशा 1 पीआईपी और I8217m बाजार में बंद हो जाता है, जब आप स्टॉप लॉस से मारा जाए तो आपको नई रणनीति के बारे में सोचना होगा। और सिर्फ I8217m तक इंतजार नहीं किया जा रहा है, जब तक बाजार खुले विपरीत स्थिति से पहले 600 पीआईपी नुकसान नहीं पहुंचेगा। और हाँ I8217m स्थिति खोने बंद लेकिन केवल I8217m लाभ बनाने के बाद। यह मेरे लिए इस तरह से काम करता है, मेरे खाते से नफरत से नफरत करता है, बेहतर मैं बैलेंस की उच्च राशि पीिप्स में देखूंगा यह रोगी होने के बारे में है अगर बॉलिंगर इंडिकेटर का इस्तेमाल करते हुए आपको पता होना चाहिए कि कीमत लगभग हमेशा दो बैंडों के बीच घूमती है। यह इंतजार की बात है जब तक कीमत एक छोर से दूसरे तक ठीक नहीं हो जाती। बेशक बहुत से एड्रेनालाईन प्रवाह कर सकते हैं लेकिन आत्मविश्वास विकसित करने की कोशिश करें। क्या आपने कभी एक मुद्रा युग्म के दीर्घकालिक चार्ट को देखा है, आप बिना किसी रुकावट के वर्षों के लिए कुछ पदों के साथ (यदि नहीं दशकों) फंस सकते हैं, यदि आपके पास पर्याप्त अंतर है, तो निश्चित रूप से। मुझे पता है कि, मैं एक साल के लिए फंस सकता था I8217m ढीले बिना बिना कुछ प्रकार की रणनीति विकसित, यह मेरे लिए भुगतान करता है बस I8217m बंद ढीली और आम तौर पर खोने के बाद आत्मविश्वास खोने, आत्मविश्वास के बाद चला गया है क्या छोड़ा जा सकता है। उम्मीद है कि समय के साथ मुझे स्टॉप लॉसन के साथ व्यापार करने के लिए पर्याप्त आत्मविश्वास और ज्ञान मिलेगा। और धन्यवाद पियरे को सलाह के लिए मैं इस खाते में ले जाएगा मेरा व्यक्तिगत सूचक स्टोचस्टाइल धीमा है और कुछ समय के फ्रेम आरएसआई, I8217m का प्रयोग करने वाले संकेतक जितना संभव हो उतना कम हो सकता है, जैसा कि पिछले समय में आपको सीसा देना होगा। मुझे खुशी है कि स्टॉप-लॉसन के बिना व्यापार आपके लिए एक अच्छी रणनीति बन जाती है। बस don8217 मार्जिन कॉलस्टॉप आउट के खतरे के बारे में भूल जाते हैं और यह धन आपसे अधिक लाभ कमा सकता है अगर आप 8217d लंबी अवधि के खोने की स्थिति के अलावा कुछ और में निवेश करते हैं। मुझे लगता है कि कोई भी एसएल बेहतर नहीं है, लेकिन चार्ट के आधार पर विवेकाधीन निकास है। जैसे मैं एक अच्छा उदाहरण देगा मैंने उन डेमो ट्रेडों के लिए जो कि AUDUSD, EURUSD, GBPUSD को लगभग 1.0255, 1.34 9 0, 1.56 9 0 के रूप में कम करते थे, कल रात को बंद कर दिया होता, अगर उनके पास 70 पीप स्टॉप लॉस होता। हालांकि ये ट्रेड सभी उच्च टीएफ (जो नीचे है) पर अंतर्निहित प्रवृत्ति के साथ थे, और मूल सिद्धांतों (यूरो जोन में कठिनाई, अमेरिकी आर्थिक आंकड़े अभी भी खराब) के अनुरूप हैं और डाउनटेन्ड में बड़ी वृद्धि होने के बाद शॉर्टिंग अधिक संभावना है, वे भी करीब थे उनके दैनिक प्रवृत्ति की रेखा एक अच्छी जगह है, जब से मैंने डेमो खाते में एसएल नहीं रखा था (मैं एशिया समय क्षेत्र में हूं, इसलिए मुझे अधिकतम लाभ हासिल करने के लिए स्थिति को छोड़ने की आवश्यकता होगी), मुझे बिना किसी बेवजह 70 पीपी एसएल, इसके बजाय यह मुझे लगता है कि लाभ हुआ है: audusd 8211 35 pip eurusd 85pip gbpusd 100 pip या औसत के बारे में वे 80 पीईपी के बारे में एक ही बात के बारे में हैं, audusd उच्च ब्याज दर (4.5current 8211 अगर यूरोजोन का खतरा होता है तो यह ब्याज दर नीचे 95 सेंट के नीचे घबड़ा जाएगी) कोई टिप्पणी। जिस तरह से मैं लाभान्वित होता, एक अतिरिक्त बड़े स्टॉप लॉस (140pip कहें), या कोई भी एसएल बिल्कुल नहीं होगा। मेरी स्थिति सही 100 सही थी विवेकाधीन निकास को स्टॉप-लॉस भी माना जाता है। आप सिर्फ डॉन 8217 ने इसे अपने दलाल के साथ एक आदेश के रूप में निर्धारित किया है, लेकिन आप इसका इस्तेमाल गलत तरीके से हो जाने पर अधिक नुकसान को रोकने के लिए करते हैं। स्टॉप के बिना व्यापार का मतलब है कि आप 8217 तक इंतजार करें जब तक कि लाभ लक्ष्य तक नहीं पहुंच जाता है या आपके दलाल ने मार्जिन की कमी के कारण आपको रोक दिया है। एक और तरीका इन कारकों होगा अगर मैं स्विंग व्यापारी हैं 1. 140-150pip तरह मुश्किल चौड़ा बंद नुकसान 2. अच्छा प्रवेश क्षेत्र (उच्च प्रविष्टि) 3. आपकी स्थिति के लिए उपयोगी बुनियादी बातों 4. चार्ट पर आधारित अतिरिक्त विवेकाधीन निकास, से संबंधित नहीं नंबर 1 (यदि कहता है कि चार्ट अल्पावधि टीएफ पर बुरा कहता है तो पूरी एसएल को मारने से पहले बाहर निकलने के लिए ठीक है) यदि आप कल आखिरी बार उन मापदंडों का इस्तेमाल करते थे, अगर आपके पास 70 पीएएस के एसएल हैं तो इससे यूज़र और जीबीपीसडी के रूप में नुकसान होगा, एनएफपी स्पाइक्स ऊपर की तरफ, जब एनएफपी नंबर निराशाजनक रहे थे जब मैं पहली बार शुरू हुआ जब मैंने पहली बार शुरू कर दिया क्योंकि मैं रोक-नुकसान की उपेक्षा करता था मेरी बुरी ट्रेडों की सवारी करें जब तक कि वे अंत में वापस नहीं आये और लाभ कमाएं। कभी-कभी मैं 70 से कम हो जाऊंगा, लेकिन I8217d बस इसे तीन दिनों के लिए छोड़ देता हूं और निश्चित रूप से पर्याप्त रूप से वापस आकर लाभ होगा। अब जब कि I8217ve ने एक व्यापारिक पाठ्यक्रम लिया और व्यापारिक पुस्तकों को पढ़ना जारी रखा, मैं कुछ भी नहीं कर सकता, लेकिन धन खो दिया है, ठीक है, और केंद्र कुछ कारणों से अभ्यास खराब हो जाता है हजारों कटौती से रोक-हानि मृत्यु होती है I8217m आश्चर्य है अगर शायद गूंगा दृष्टिकोण वास्तव में सही एक है स्टॉप-लॉसन के साथ के परिणामों के साथ तुलना करने की समस्या यह है कि वे बहुत ही भिन्न व्यापारिक परिणामों का उत्पादन करते हैं: 1. स्टॉप-लॉसन के साथ, आप अपने नुकसान को कम कर रहे हैं और कुछ लाभ प्राप्त करने की तुलनात्मक संभावना के साथ कई छोटे नुकसान ले रहे हैं। कुछ कम समय में आप 8217ll यह देखने में सक्षम होंगे कि आपकी रणनीति लाभदायक है (किनारे हो) या यह is88217t है। 2. स्टॉप-लॉसन के बिना, नुकसान के मुकाबले आप अपने मुनाफे में कटौती कर सकते हैं और बहुत कम मुनाफा कमा सकते हैं, जिससे बड़ी हानि हो सकती है (आमतौर पर 100 खाते)। कुछ कम समय में, आपको कुछ अंत लाभ दिखाए जाने की संभावना है, लेकिन लंबी अवधि में, अपर्याप्त मार्जिन के कारण एक स्टॉप-आउट अनिवार्य है और अंतिम परिणाम नकारात्मक है। लेकिन इस बीच यह आपको बाजार के बारे में कुछ समय के सही होने का एक भ्रम देगा, यह देखने से आपको रोका जायेगा कि क्या आपकी रणनीति का वास्तविक धार है या नहीं। यहाँ इन मान्यताओं में समस्या है आप एक ऐसी चीज काट कर रहे हैं जो किसी भी रणनीति का काम करता है, और यह समय सीमा यदि आप बाजार के रुझानों को देखते हैं, तो आप समझ सकते हैं कि बाज़ार तरंगों में चलते हैं और भीतर लहर करते हैं, ऐसा कोई फर्क नहीं पड़ता कि आप अपने व्यापार को टॉस कैसे करेंगे, आप उम्मीद कर सकते हैं कि यह फिर से होगा, या आप कर सकते हैं। इसका उत्तर हमेशा नहीं होता है लेकिन अधिक बार तो नहीं। अधिक बार यह नहीं है कि कुंजी है आप किसी एकल व्यापार से जुड़ा नहीं हो सकते, और अपने एक्सपोज़र और अपने मार्जिन को तदनुसार प्रबंधित करना सीख सकते हैं। वे या तो रणनीति को नियंत्रित कर सकते हैं जब आप उपरोक्त नियमों को लागू करते हैं, तो कोई भी SL रणनीति अधिक लाभदायक नहीं होगी, लेकिन यदि आप उपरोक्त उपेक्षा करते हैं तो आप विफल हो जाएंगे। एसएल रणनीति अच्छी तरह से अच्छी तरह से काम करती है दोनों अच्छे हैं, लेकिन कोई एसएल प्रारम्भ नहीं हेजिंग के साथ संवर्धित किया जाना चाहिए। अगर आप हेजिंग नहीं समझते हैं, और सीखने के लिए तैयार नहीं हैं, तो एसएल के साथ रहना अंततः यदि आप समय सीमा के भीतर देखते हैं तो आप देखेंगे कि यह हमेशा एक ही रास्ता नहीं ले जाता है उदाहरण के लिए USDJPY, यहां तक ​​कि महीना नीचे जा रहा है, भीतर स्पाइक हैं, जिस बिंदु पर आप एक अच्छी निष्पादित व्यापार अनुक्रम पर लाभ के साथ कम कर सकते हैं या कम कर सकते हैं या बंद भी कर सकते हैं। यह व्यापार प्रबंधन के बारे में है और एसएल बनाम कोई एसएल नहीं है, एसएल के लिए एक वापसी यह है कि आपके व्यापार प्रबंधन पर आपके पास निश्चित समाधान है, और वे रचनात्मक तकनीक को लागू करने में असमर्थ हैं। सर्वश्रेष्ठ व्यापारी दोनों तकनीकी ज्ञान जानते हैं और सही समय पर सही एक को लागू करने के लिए जानते हैं। रुको, आप हेजिंग के साथ कोई भी एसएल ट्रेडों को कैसे बढ़ाएं क्योंकि मुझे लगता है कि हेजिंग केवल मामले को खराब कर सकती है। स्टॉप लॉस के बिना व्यापार करने का मेरा पहला प्रयास बेहद भयानक था क्योंकि मैं एक छोटे से बैंक के साथ कई सारे व्यापार कर रहा था। लेकिन बाद में मैंने अपना बहुत बड़ा आकार घटा दिया, और जब भी मेरे सभी ट्रेडों को स्टॉप लॉसन के बिना किया गया। स्टॉप लॉस के बिना व्यापार के अपने फैसले के तर्क के अनुसार यह तर्क था कि अगर मैं थोड़ी कम लाभ स्तर निर्धारित करता हूं, तो 20 पिप्स कह सकते हैं कि बाजार में उस स्तर पर बढ़ोतरी होने की संभावना के मुकाबले 100 पिक्स्स मुझे। इसी समय, चूंकि मैं केवल अपने बैंक का एक छोटा प्रतिशत कारोबार कर रहा था, भले ही बाजार 1000 पिप्स से मेरे खिलाफ जाता है, इससे पहले कि वह लाभ वापस लेने के लिए वापस आ जाए, मैं इसे नुकसान नहीं मानता। उस व्यापार को धारण करने के लिए मेरे लिए एकमात्र सच्ची लागत उस व्यापार पर ब्याज का ब्याज होगा, साथ ही यह तथ्य भी होगा कि पूंजी उस व्यापार से जुड़ी होगी। किसी भी मामले में, मैं सिर्फ ट्रेडों को बेतरतीब ढंग से दर्ज नहीं करता हूं, लेकिन केवल उन ट्रेडों में प्रवेश करें जो मेरे सिस्टम ने लाभ लेते हुए मारने की अधिक संभावना के रूप में उजागर किया है। मुझे लगता है कि हालांकि स्टॉप लॉस का उपयोग नहीं करने का मेरा दृष्टिकोण अनुभवी व्यापारियों के लिए सबसे उपयुक्त है, और अभी भी बेहतर है, जो एक निवेश मानसिकता के साथ हैं, जो कि उनके व्यापार खाते को अपनी मासिक आय का स्रोत मानना ​​चाहते हैं। मुझे यह भी लगता है कि स्टॉप लॉज़ का उपयोग दलाल के लाभ के लिए अधिक है, जो कि व्यापारी के लिए है। अजीब विचार है, मेरे दोस्त :)। और क्या होगा अगर खोने की स्थिति हानि में 10000 पिप्स हो जाती है और बीस वर्षों में अपने लाभ-लाभ के स्तर के पास नहीं लौटती है, तो मेरे पास एक अनुभवी दृष्टिकोण की तरह लग रहे हैं I richtrader उत्तर: 1 जुलाई, 2018 10:19 व्यवस्थापक: Im वर्तमान में कोई stoploss के साथ एक ही रणनीति लागू, अगर खोने की स्थिति 10000 pips गलत हो जाता है, जो बहुत मजबूत प्रवृत्ति का संकेत है, मैं पहले से ही है कि प्रवृत्ति मुझे बहुत बड़ा लाभ मेरे पास केवल 1 की स्थिति खो रही है, मेरे लिए बहुत आशाजनक लगता है दोस्त और आईएम वास्तव में 2-3 महीने के लिए इस तरह की रणनीति के साथ लाभ कमाते हैं। मैं इसे दिसंबर तक परीक्षण करने जा रहा हूं, और उसके बाद बहुत पैसे के साथ व्यापार करने वाला हूँ, हाँ, नो-स्टॉपलॉस रणनीतियों का काम तब तक शानदार ढंग से होता है जब तक कि उनका पहला मार्जिन कॉल नहीं होता। बहुत दिलचस्प विषय हालांकि, ऐसा लगता है कि वहाँ 8217t कोई निश्चित जवाब हो गया। मैं 2 साल से एसएल के साथ और बिना व्यापार कर रहा हूं। यह पता लगाने की कोशिश करना कि किस तरह से बेहतर है विज्ञापनों में उन प्रशंसापत्रों से हमेशा आश्चर्य होता है कि दावा है कि विदेशी मुद्रा पाठ्यक्रम पूरा करने के बाद छात्रों को कुछ महीनों में हजारों या दसियों हजारों के क्षेत्रों में मुनाफा मिल सकता है। अपने अनुभव के आधार पर, आप इन विशाल मुनाफे (समय की थोड़ी सी अवधि) में सक्षम नहीं होंगे, अगर आप जो सिखाए गए थे उसका पालन करें। हालांकि तर्कशास्त्र हैं, लेकिन थोड़े समय के भीतर भारी मुनाफा बनाने के लिए शुरुआती 8217 के भाग्य (कैसीनो में जाने की तरह) की आवश्यकता होती है। बस अपने अनुभव को साझा करने के लिए आप में से ज्यादातर में कोई अंतर नहीं है एसएल के बिना, आपको अक्सर बाजार की निगरानी करना पड़ता है और बहुत परेशान हो जाता है क्योंकि आपको पता है कि आप कितना खोना चाहते हैं एसएल के साथ, आप जानते हैं कि आप कितना खो देंगे उस 8217 के कारण पाठ्यक्रम ने हमें एसएल सेट करने के लिए सिखाया। वास्तविक दुनिया में, मैंने सुना है कि व्यावसायिक व्यापारियों को बड़े पैमाने पर अनुबंध के लिए बड़े पैमाने पर कोई व्यापार नहीं किया जाता है, जैसे पाइप्स की संख्या 5 से 6 पिप्स और ऐसा नहीं करता है कि एसएल 8207 टी एस के रूप में वे हर मिनट चार्ट की निगरानी करेंगे। ऐसा लगता है कि वे केवल एक बार ट्रेड कर सकते हैं और उस व्यापार के लिए सही होना चाहिए। अन्यथा, अगर वे व्यापार से बाहर निकलते हैं तो भी वे 5 पिप्स खो देते हैं, तो उन्हें 5 अन्य पिप्स नेट को बनाने के लिए संभावित रूप से 2 अन्य ट्रेडों की आवश्यकता होगी। किसी भी व्यक्ति को यह बताने की परवाह है कि पेशेवर व्यापारियों ने हर दिन 5 पीप्स प्राप्त करने के लिए कैसे काम किया है मैं स्टॉप लॉसन के बिना व्यापार करता हूं। मैं इसे एक नौसिखिया व्यापारी के लिए सलाह नहीं देता, लेकिन अनुभव के साथ आपका कौशल बहुत सही ट्रेडों बनाने के मुद्दे पर बढ़ जाता है। साथ ही अनुभव के साथ, मनोवैज्ञानिक पहलू अधिक प्रबंधनीय होते हैं, जिससे आप डॉन 8217 पर डर सकते हैं क्योंकि आप घड़ी को अस्थायी रूप से आपके खिलाफ चलते हैं। बेशक, वहाँ हमेशा की संभावना है कि उन क्षणों-क्या होगा। पूर्व स्टॉक ट्रेडिंग प्रोप शॉप नौकरी के माध्यम से विदेशी मुद्रा में आ रहा है, स्कैल्पिंग मेरी विशेषता है। और मेरे लिए और अधिक मज़ा है याद रखें, ट्रेडिंग isn8217t हमेशा लाभ के बारे में है एक व्यापार होल्डिंग या सवारी करना स्मार्ट है, लेकिन यह वास्तव में केवल पसंद का प्राथमिकता है मुझे 5 मिनट अधिक मनोरंजक पर 1 पिप स्केलिंग मिल रहा है, और इससे भी ज्यादा क्योंकि मैं इसे अच्छा कर रहा हूं। लेकिन आपके पास एक सटीक दृष्टिकोण होना चाहिए, जो केवल स्पष्ट सही सेट-अप 5 मिनट में, कीमत जाहिर है आप के खिलाफ जा सकते हैं लेकिन उच्च समय सीमाओं पर नज़र डालें और आप देखेंगे कि यह कितना कम डरावना है जब उस 5 मिनट की कीमत जिद्दी होती है। उन मामलों में मैं बस आराम करो, और प्रतीक्षा करें। बिना स्टॉप लॉस के साथ मेरे अनुभव से, स्टॉप लॉसन के साथ या बिना व्यापार के संबंध में विचार करने के लिए 3 पहलु हैं। 1) विषय को काले या सफेद ढंग से बहस करना पड़ता है। अर्थात। क्या यह अच्छा है या बिना स्टॉप लॉस के व्यापार में है दुर्भाग्य से, उस तर्क दृष्टिकोण के लिए एक विशाल मात्रा में चर को छोड़ देना पड़ता है। जैसे व्यापारी 8217 के अनुभव, विधियों, धन प्रबंधन कौशल, आदि। यह एक पूर्ण या बुरा तर्क नहीं है, बल्कि हर व्यापारी के लिए अच्छा या बुरा है। 2) स्टॉप लॉस के बिना व्यापार में नंबर 1 चाबी आपके पास ब्रोकर का प्रकार है। बाजार में गैर-निपटारा डेस्क दलाल, ईसीएन या प्रत्यक्ष एसटीपी का उपयोग करना जरूरी है। मैं किसी दलाल पर रोक के बिना व्यापार कभी नहीं करूंगा जो मेरे खिलाफ काम कर रहा है। मैं उस बकवास को बायपास करना चाहता हूं। मैं व्यक्तिगत रूप से FXCC का उपयोग करता हूं 5 मिनट की समय सीमा पर पर्यावरण इन प्रकार के दलालों से बहुत अलग है। मैं अधिक जोखिम ले सकता हूं क्योंकि कुछ सौदा डेस्क मुझे मारने की कोशिश नहीं कर रहा है एक बार जब आप एक चिकनी पक्की सड़क बनाम बजरी और गड्ढे पर चलना शुरू करते हैं, तो सब कुछ बेहतर हो जाता है 3) मैं साप्ताहिक मेरे मुनाफे को वापस लेने के लिए, अक्सर एक सप्ताह में दो बार। मैं बहुत सारे आकारों, या आदि को बढ़ाने का अवसर प्राप्त करने के लिए पूंजी का निर्माण नहीं करता। मैं आमतौर पर हर हफ्ते अपने मूल जमा राशि के साथ ताजा शुरू कर देता हूं। एक अच्छा दलाल तत्काल वापस ले जा सकता है, भले ही काफी कम राशि। स्टॉप लॉस के बिना व्यापार करते समय मैं कभी भी अपने ट्रेडिंग अकाउंट को बढ़ने और बढ़ने नहीं दूँगा। यह मेरे कौशल पर भरोसा करने के संबंध में एक विरोधाभास की तरह लग सकता है, लेकिन प्रकृति के कुछ सनकी कृत्य के कारण 3 महीने का मुनाफा क्यों जोखिम उठाता है। अच्छा लेख मैं भी एसएल रणनीति का पालन करने की कोशिश नहीं करता मैं FXCC की कुछ समीक्षाओं को पढ़ रहा था, सबसे अच्छा लग रहा था परन्तु मुद्दों को फिसलने लगता है कोई अन्य दलाल आप सुझाव दे सकता है कि कृपया धन्यवाद और संबंध क्या मुझे आश्चर्य है कि किस हद तक दलालों को स्टॉप लॉस के इस्तेमाल के बारे में प्रचारित किया गया है। यह मुझे संदेह करता है कि शायद एक तरीका है जिससे वे खुद से लाभ लेते हैं। हां, वे एसएल के बिना व्यापार के खतरों को इंगित करने में सही हैं, लेकिन उनकी ताकत और रणनीतियों के लिए घृणा जो डॉन 8217 में शामिल हैं I हास्यास्पद पर बोर्डर्स में शामिल हैं, मैं एक पेंशनभोगी हूं जो थोड़ा और करना है। मैं अपने पीसी के सामने बैठना और मैन्युअल रोक के साथ हस्तक्षेप कर सकता हूं, जब भी मुझे मेरे खिलाफ चलने वाला व्यापार मिल जाएगा। मुझे एक स्टॉप लॉस लगाने के साथ परेशान क्यों होना चाहिए मुझे सलाह दें Because a trader can decide to move such 8220manual8221 stop-loss back in hopes for a reversal, killing the idea of risk limit If you have iron will and are always in front of your PC, then I guess you do not need automatic stop-loss. I, personally, prefer to automate everything that can be automated. So what is your strategy for no stop loss Generally, I use stop-loss on all my trades. I believe it is acceptable not to use a hard price stop-loss if you have a hard time stop-loss (trades are closed at the end of the weekday) and you calculate your position size accordingly to volatility risks. Thank you for your blog article. महान। ddekeegdddgb This thread is old but stumbled upon it so thought I8217d comment. I haven8217t used a hard SL for 2 years. With that being said I8217m not looking to make millions overnight and that is where I think 95 of forex traders go wrong. With a large enough acct balance and small position sizes, I have no problem experiencing a 2000 pip drawdown or more on the original position. I should also add that should a trade go against me more than 500 pips I usually open a hedge and will keep that hedge open til either a validated trend change or back to the BE point of the hedge. At a 1 a pip for example 500 pips against me is 500, say it goes another 500 pips down, well with the hedge open I8217m still only out 500, not really effecting my margin for other trades. I should add that I am a position trader and hold trades for weeks, months at a time. Using a stoploss is a guaranteed way of slowly eroding your account, there are so many tools available if you know how to use them that SL8217s are for the inexperienced trader 8220scared8221 by the brokers and articles like this on the net. Do you really think J. P morgan takes out a 50 million dollar position with a tight SL or one at all for that matter NO they buy and hold just like warren buffet and any other successful equities trader does. Does one need alot of capital to trade this way YES and positions need to be sized accordingly. It8217s not a get rich quick scheme but with the proper capitalization it can make a nice supplemental income or a nice living from the profits. The fact that you are OK experiencing 2000 pips drawdown has little to do with the essence of the problem. If a trader risked getting into 2000 pips drawdown (or more, potentially more than their free margin can tolerate) for the usual 100-200 pips profit it would mean a disastrous risk-to-reward ratio accompanied with a potentially long-term capital lock. Stop-loss is the way to protect oneself against this. If the trader8217s whole trading balance is 10,000 and he8217s trading at 1pip position size, then going 2000 pips negative is locking at least 2,000 capital not counting the initial margin used to open the position. That8217s one fifth of the capital gone for the hope of the currency pair going more than 2000 pips up from the current level. A hedging position is a just a costly illusion. You get the same effect as if you have closed your losing position, but you also have to reserve additional margin (unless your broker offers margin-free hedging) and pay overnight swaps. I have no idea how JP Morgan traders are dealing with stops in the FX positions (not sure if they even trade FX), but I can definitely say that currency traders at Commerzbank8217s trading floor do use stop-losses. the essence of a having stop loss is incase you are wrong in your market analysis. setting a tight stop loss is what drains your account. for me, I prefer setting a reasonable stop, allowing my trade some tolerance but managing the trade manually based on candles stick pattern. in most times, my stops are not hit before I exit It is good to base the stop-loss levels on your analysis. If the analysis tells you to use a tight stop-loss in a given case, it is better to set a tight SL. If it suggest setting a more distant SL, go with that. बहुत आसान। Want to earn, don8217t use Stop Loss.7 times approx. out of 10 it8217s very useful. Let profit run freely an take big profit. Don8217t be afraid of letting profit freely for big profit. 3 times out of 10 you may loss heavily which is equal to 5 times profit. You must close when loss becomes equal to 5 times profit. The remaining 2 out of 10 times is your net profit. Try it on Demo account first then approach really. No lie here. A few traders reveal this secret, it8217s a problem. Leave a ReplyHow to Place Stop Losses and Take Profits Using a Maximal Strategy When entering a trade, how do you choose the point of the stop loss and take profit Clearly, this decision will have an impact on how profitable your trades are. However, did you know that the placement of your exit levels can actually have more of a bearing on your profitability than the decision on which direction to trade How to choose stop loss and take profit copy forexop In the volatile forex market, it is actually true. Given how important this decision is, it is surprising how little thought many traders give to this component of their trade. In this article, I want to explain a quantitative strategy that will help you select stops and take profit levels for maximum profit. I also want to debunk some of the common misunderstanding around risk-reward setups, and show how following poor advice can ruin a potentially good trading system. If you just want to try the stop losstake profit calculator, and are not interested in the theory, please click here . Why Guessing Stop Losses and Take Profits is a Plan for Failure A trading position will normally exit at one of two points. After entering the trade, either: The price reaches the take profit ( TP ), and the trade finishes in profit The price reaches the stop loss ( SL ), and the trade winds up with a loss When deciding trade exits, it is sometimes tempting to make an educated guess. Some traders use technical features such as chart candles, trends, resistances and supports. Others simply choose a fixed ratio of profit target to stop loss. While this is very common, there are several drawbacks: It is error prone. When you guess the exit levels for a trade it is very easy to either overestimate or underestimate price movements. It is not repeatable and that makes it very difficult to analyze or improve performance. When there is no logic or methodology behind placements of exit points, you never know if a failure was due to a miscalculated TPSL combination or because your strategy is not working. Traders will often move stops up or down on subsequent trades based on trial and error trying to find a sweet spot. It is very difficult to automate methods that rely on gut instinct or other subjective decisions. There is nothing wrong with using technical analysis as a guide for timing the trade entry, nor for judging how far the price might move. Rather, the method I describe below is used alongside both charting and fundamental analysis. The Fallacy of Using SLTP as Proxy Risk-Reward Forex trading forums are full of well meaning, yet rather misguided advice about risk-reward setups and how to set your stop losses. Unfortunately, many of these people fail to understand the true meaning of risk or reward. The idea that simply setting your stop loss smaller than your take profits will achieve a certain risk reward is complete nonsense. Using riskreward to set your trade entry and exits does not make any sense unless you know the probability of outcomes in a given trade. Take this simple example. Suppose there is a lottery costing 1 to enter. The prize is 1m. By the definition of the nave trader, this gives: By that definition, this would seem a fantastic game to play. However, suppose we know that two million people enter the lottery. This makes the odds of winning 1:2,000,000 (one in two million). Now we know the odds, we can calculate the true risk reward: True rewardrisk ratio: 0.5 In other words, for every 1 you put into this lottery, youd expect to get 50 cents back. Most would now agree this is not a very good game. Even though on the nave traders reckoning, it had a reward to risk ratio of one million. This example highlights the fallacy of using stops and take profits as a measure of your riskreward. In a trade, we have the real riskreward defined by: The Risk-Reward Relationship The first thing to realize about setting trade exit points is that the amount of profit you want to make on a trade is directly proportional to the risk you will need to take to capture that profit. This is not a supposition, but rather a mathematical fact. Take the following trading scenario. Say for example that a trader sees an upward trend on the hourly chart for USDJPY (see chart below). The trend has been in place for around one day, so the trader thinks there is a good opportunity for profit. He decides on the following setup: Now lets analyze this trade setup in more detail. The first thing to notice is the trader wants to capture a profit of 70 pips on the trade. So what is wrong with this setup Based on recent price data for this currency pair, we can calculate that USDJPY has an hourly volatility of 26.4 pips. That means, on average, the movement of the price over one hour is 26.4 pips. Sometimes more, sometimes less but this is the average. Figure 1: Trading example, wrong placement of stopstake profits copy forexop This means the trader is trying to profit by 70 pips. In reality, he is actually betting against the market because he is relying on the fact that the price will not descend more than 20 pips from the open price during the life of the trade. That could be up to 30 hours if the current trend continues (from Figure 1). Given the hourly volatility in USDJPY is currently over 26 pips, this much stability in price would be highly unlikely. While the trade has a very low maximum loss (20 pips), which might seem like a plus, the chances of it finishing in profit are extremely low. If we know on average that the price of USDJPY moves up or down by 26.4 pips every hour, why would it do anything different for this particular trade The answer is that it would not and the trade would probably strike the stop loss for that reason. Due to the volatility in FX, this is true even if the predicted trend continues. The basic problem with the setup was that trader was trying to capture too much profit without accounting for volatility. Remember that in forex, volatility is not something you can avoid by careful trade picking or a clever strategy. It is an absolute certainty. Thats why it is far better to make volatility work for you rather than against you. The question then is when setting up a trade, how do you know where to place the exit points other than just taking a wild guess The following will explain how to do this. Calculating Stop Losses and Take Profits Using Maximals The method I prefer to use is based on a technique known as maximals . What this does is give a precise formula to work out the probability of the price moving a certain distance from the open during a given time. This model gives a complete distribution of price moves for a given volatility. This method works for any timeframe, minutes hours or even months. It also works equally well with either historical (past) or implied (future) volatility. In deciding trade exit points, there are three things to consider: The expected timeframe of the trade (related to profit target) The market trending behavior The profit target Lets take a look at each of these. Step 1: The Time Frame The type of trader you are will have a bearing on the time that your trades need to stay open to reach your profit target. A day trader or a scalper would hold a position for hours, minutes or even seconds. At the other extreme, a carry trader holds positions for weeks, or months. For the carry trader, capital gain on the trade is usually less important. The goal is to hold the position open for as long as possible to accumulate interest. Clearly then, profit and time are linked. So in setting your trade exit points, the first step is know precisely how far the price is likely to move in a given timeframe. Once you know this, you will be able to decide a realistic profit target. Take the following example. Figure 2 below shows EURUSD over five minute intervals (M5). The chart spans a 24-hour period. Figure 2: EURUSD 5 Minute Chart (M5) 24 hour period copy forexop The first thing I do is calculate the volatility over my chosen period. From the openclose data, I calculate that to be just over 10 pips per 5-minute period. Once I know how volatile the market is, I can project the price forwards to work out the probability of a certain move x hours (defined by 5-minute intervals) into the future. To do this, I need to calculate what are known as maximal curves (see box for an explanation ). Briefly, taking the volatility as input these curves will tell me the probability of a maximum price (either up or down) being reached. Figure 3 below shows the maximal curves calculated for 1 hour to 24 hours ahead for the EURUSD chart. Figure 3: Maximal curves for EURUSD (M5) - Pip Movement vs Probability copy forexop For example, looking at the maximal curve for 24 hours (top line), I know the price has a 76.8 probability of moving 62 pips within a 24-hour period. Whereas it has a 40 probability of moving more than 141 pips in that same time frame. The Random Walk I only give a brief description here of what are rather complex calculations. The best market model we have for forex is the random step process or random walk. This just means that in every interval, the market moves by a random step value. The price can slant towards an uptrend or a downtrend with a drift parameter. Using a discrete unitary step function to model these price moves, the probability that price reaches a certain maximum at any time can be found as We then transform the price Z . using the volatility into a standard unit variable for comparison against the step process. From this we create a set of curves for different timeframes. In essence, the longer the time interval and the greater the volatility, the further the price can move from the existing level. From these we can calculate the probability of a price change over any length of time. Hedge funds and professional traders often use maximal curves or some variant thereof. The reason they are so important is that they allow you to setup your trade accurately in terms of time and profit capture. The curve tells you if the amount of profit you want to make is reasonable in terms of the time span. For example, I know if I wanted to capture a 300-pip movement, I would likely be waiting roughly ten-days based on the current volatility level. This is because from the curve, there is only a 10 chance of the price moving 300 pips in any 24-hour period. Step 2: The Market If the market is flat, or trending in a certain direction this will have a strong bearing on where you place your stops and profits. In terms of the model, it means that we have an asymmetric distribution of price movements. There are several ways to allow for this, but the simplest and the one I prefer is to use a different volatility for the upside and downside price model. The statistical skew is useful here because it tells you how asymmetric the volatility distribution is and allows you to add an upwardsdownwards drift. Random walk not trending Trend up positive drift Trend down negative drift With the random walk, up and down price moves are equally likely. When trending, two different sets of maximal curves are needed, one for up moves and another for down. Step 3: The Profit Target Having decided on a timeframe and on the trending characteristics, I can now choose an appropriate profit target that will give my trade a high win probability. Say Ive checked the chart, and decided to buy at the current market level, and I decide my target will be 40 pips and my cut off will be -100 pips. The table below gives the probability of my exit points being reached in each of the three market conditions. Take profit 40 pips My best outcome happens if the short-term trend reverses, that is if the market rises and makes my buy profitable. The worst outcome happens if the trend continues in the same direction ( trend ). In that case, I have a 42 chance of the trade ending in profit, and a 47 chance of it ending in a loss. When I set the trade up what I am looking for is the chance of the take profit being reached, to be at least 1.5x the chance of the stop being reached. This will give a win ratio of around 70 or higher. Also, remember that if you move the stop loss or take profit while the trade is open that gives you an entirely different set of outcomes. Analyzing the Trade To see how the stop and take profit levels shift for different trading timeframes, I can work out an envelope, which will give me a fixed win ratio. The graph below in Figure 4 shows this plotted out for my example trade. From this, I can see that if I were trading over a 12-hour period, I could choose to set: That would achieve the same win ratio. It would also give a lower profit of just 26.9 pips. Figure 4: TPSL envelope for fixed trade win ratio copy forexop With my 24-hour timeframe, I can also see how the possible outcomes will change over time. The chart below (Figure 5) shows the probability of a win, a loss, or the trade remaining open over 24 hours 8211 the expected lifetime of my trade. From the chart, I can see it has the highest chance of closing in profit within the first 90 minutes of being opened. Thereafter, the chance of a loss rises significantly. Figure 5: EURUSD Trade outcome probability over 24 hour period copy forexop This is because the maximal curves become flatter for longer periods. If you check Figure 3 again. you will see that the curves for 24-hours and 18 hours are quite similar, whereas there is a big difference between the 1 hour and 6-hour curves. The highest differential is in the first few intervals where the curves are steepest. Money Management As shown above, your stop distances have to work in terms of your profit target and the volatility levels. New traders often place stop losses too tight, thinking they are reducing risk. The usual reason for this is that they are using far too much leverage and try to reduce exposure by placing limits on individual trades. It is better to manage risk through trade size (exposure) than to use stop losses which dont make sense. Suppose you see a trading opportunity, and the potential drawdown needs to be 300 pips to capture that profit. If 300 pips is not an acceptable loss, then it is better to reduce leverage and adjust your trade size downwards to give you more flexibility. Instead of trading one lot, consider trading in one tenth of a lot units or lower. What is most important is that a potential loss (or drawdown amount) on a trade should be manageable within your account. This should be part of an overall money management strategy so that you know your loss limits and those losses, even in succession will not cause a margin call or bankrupt your account. Remember, over-leverage is the 1 killer of new forex traders . Stop Loss Calculator I provide the Excel spreadsheet with all calculations here so that you can download it and try this system out for yourself. For instructions on how to use the sheet, please see here. The spreadsheet does not have the live price feed which the MT4 indicator uses, but you can manually paste in historical price data from MetaTrader to work out optimum take profit and stop losses in the same way Ive explained. The MetaTrader indicator, which does the same calculations in real time and includes additional features is also available. See below for more details. जैसा कि आप पढ़ रहे हैं 11,000 अन्य व्यापारियों से जुड़ें और फ़ॉरेनफ़ॉक्स न्यूज़लेटर की सदस्यता लें। इसमें शामिल होने के लिए स्वतंत्र है और आपको अपडेट सीधे अपने इनबॉक्स में मिलेंगे। बस नीचे अपना ईमेल पता जोड़ें Why Most Trend Line Strategies Fail Trends are all about timing. Time them right you can potentially capture a strong move in the market. Day Trading Volume Breakouts This strategy works by detecting breakouts in EURUSD at times when volume is increasing sharply. Usually. The Engulfing Candlestick Trade 8211 How Reliable Is It You may have seen there are countless articles on the web declaring engulfing strategies are a sure. Keltner Channel Breakout Strategy The classic way to trade the Keltner channel is to enter the market as the price breaks above or below. Momentum Day Trading Strategy Using Candle Patterns This momentum strategy is very straightforward. All you need is the Bollinger bands indicator and to. Why Changing Markets are Where the Real Money is Made All serious money managers know that the smart money is made not when the market is stable but when. A week after Brexit: Focus on currencies The BoE also said it was ready to take additional measures if needed. The decline of the currency is. Hello, I really like your article. I8217m wondering, do you have a spreadsheet for calculating maximal curves Like in Figure 3. I8217ve downloaded the Stop Loss Calculator excel file, but this one is not there, or at least i cannot see it. That graph is from a different spreadsheet. It may go in one of the online tools at some stage. Hi Steve. I was looking for a solution for Stop Loss placement and came across your article. Thank you for what seems to be a great solution. I do not use MT4, but have been able to export the historical dat. My only challenge is that I cannot paste the data in the provided columns, as the cells are protected. How do I get around this i. e. Can I get the password A password isn8217t needed. This happens when you are pasting in too many rows for the range. Just clip the rows to the max number allowed and it should be fine. Hi Steve, hope you are doing well Awesome indicators 8211 I love how everything is mathematically explained and makes great sense (I have a mathengineering background). Already purchased a few of the indicators and looking for my next one to buy For this Stop LossTake Profit indicator, is there any reason that 288 periods were used for generating the outputs I find that most trends on the pairs I trade move in 20-30 period cycles, so I use that as the sampling period so I can for example bring up a 15 min chart and have an SLTP value that coincides (rather than use a longer period and have to consult the shorter timeframe for SLTP values). Is that too short a period What would be cool is if shorter timeframe SLTP values could be displayed on the longer timeframe chart. Hope what I wrote makes sense Thanks. There8217s no special reason for the period 288 other than it8217s one complete day in the M5 chart. It8217s also within the limits of where the calculations will work. About 20 to 1000 intervals is the optimum. The formula to estimate any trending bias is based on a measure of upwarddownward volatility. In the examples above (maximal curves) a 8220flat market8221 model was used. This doesn8217t mean no trending it just means there8217s no prior assumption about direction of the trend. Steve, thank you very much for this article. As per wikipedia ( en. wikipedia. orgwikiRandomwalk ), the second part of the factorial should be n-m, not mn. Is this a typo, or I do miss something Thanks The formula I8217ve shown in the box above is that for finding the probability of a maximum point being reached in a random walk 8211 that is any point at or below the maximum. I checked this just now with the Wikipedia version and in fact unless n (the time you are looking forward) is very small the two formulas (nm) or (n-m) give identical results. This is because of the symmetry of the combinatorial function. But the right one according to the reflection principle is (nm). There8217s also the special case to use (n m 1) where the parity is different in m and n. And because of the symmetry (mn1) is identical to (n-m). Again unless n is very small this won8217t make much difference to the numbers if you use either (nm) or (n-m). Thanks a lot for the explanation. Could you also kindly explain how m is related with the 62 pips As I understand it: n total number of steps m the number of steps needed to touch 62 pips In the formula we know what is the probability that the max will happen after m steps, but how is this related with 62 pips. How do we know that this is 62 pips and no more less. Thanks The pip movement depends on the scaling factor in the random process. That scaling is governed by two things: The time period for each step 8211 for e. g. if it8217s 5 minutes, 15-minutes, 1 hour or whatever. And secondly the volatility because that will tell you the expected movement in the random process for a given time step. From that you can work out the expected distance and convert to pips or percent. Hi Steve do you happen to know the financial theory that happens to have a close connection with the stop loss order very nice article The underlying theory is most always based on stochastic probability models. This is used to characterize price volatility and risk. In the basic theory a characterization of volatility is found and this is then used as way to model the price development. That being in terms of a probability distribution that allows some kind of forward prediction. But there are plenty of others which cover more obscure areas. There8217s also distortion risk models which try to model long tail events. For example the process of stop losses distorting prices as certain levels are hit or of high-impactlow probability events that fall beyond conventional models. Financial risk management and VAR theory is a good starting point. Hi, Maybe you are planning mt5 version of this indicator I already have mt4 version, but mt4 is a lot slower in backtesting. Have a nice day. They said mt5 is faster. Cannot say have seen a difference yet in my backtesting but I guess it depends what you are doing. There isn8217t an MT5 version at the moment, maybe later on if there8217s more demand for it. A very interesting article. On Feb 23 2018, you gave the equations for p(win), p(lose) amp p(open) in an answer to BYO2000. Most of it makes sense to me, but can you please explain how to arrived at the equations for p(win first) and p(lose first). Sure. This is a conditional probability using standard theory. If the price touched both the stop loss and the take profit during a time frame then there are two distinct probabilities with that set: Either it touched the SL first or it touched the TP first during that period. Hence the two different cases to count for this. Great job, but I personally don8217t trust that much the random walk theory. It states, that future princes are normally distributed and the probability to take each value depends on the standard deviation (volatility in this case.) Based on that, how can big price fluctuations be explained. For example, taking random walk as an absolute truth, it would be extremely bizarre to see prices fluctuations above 3 (3 times the volatility) since probability is less than 1 but if you look at the market it has happen quite a lot. If you required the specific examples let me know I will show you. I want to know your opinion about this, and if is possible, have an idea of how efficient is this strategy when you use it. I completely get where you8217re coming from. A lot of people 8211 especially technical traders 8211 don8217t agree with the RWM. That8217s their opinion. I am not going to spend a lot time defending it as there are people out there who can do a lot better job than I can. Though what I can say is that much of the criticism I8217ve seen is unjustified or just plain wrong. What you say above only holds true if you assume that volatility and drift in the model never changes. Actually though these components are changing all the time. Volatility measuring is by definition lagging so you can never know what the instantaneous volatility is. You can only estimate it based on information available at the time. So when you say a 3x volatility move, what that really means is 3x what the volatility was in the past. Not what it is at a given instant. This is a limitation of measurement not the model. As I mentioned in the article implied volatility can give you a forward measure and that can be used instead. So far RWM is the best and simplest explanation of market moves I have yet seen. If something better comes along I8217ll be the first to use it. I8217ve seen advanced simulators and I can tell you that you can8217t tell the difference between them and any other price chart 8211 every type of chart pattern is seen and is reproducible. The word 8220random8221 just seems to be a red flag to a lot of people. But the RWM has both a deterministic and non-deterministic part and it8217s the deterministic part we try to discover and trade on. Hi can you explain how to upload new metatrader data in the excel spread sheet please Thanks your help is appreciated. I would be grateful if you could perhaps give a more detailed explanation as to how you calculated the maximals table (as used in your Excel Worksheet). At first glance, it does seem to be related to some form of cumulative function of the p(Ynm) probability you mention in the Random Walk explanation box maybe some kind of cumulative distribution function, but it is not described here. I read the related material and links provided about the Random Walk, as well as other sources of information by different authors, but cant seem to find anything that would explain how you calculated the maximals table. The maximals are a forecast of how far the price is expected to move (maximal distance) over a certain time. That8217s taken from the random walk model with or without a drift component. The drift gives the trend so that allows the model to forecast changes in different directions (other than a flat market). There are standard mathematical procedures for working this out and creating a discrete time-based probability distribution from it. From that distribution it8217s possible to work out the probability of a price move within a certain time interval. There8217s some more discussion about it here. Duke uni also has a lot of good info on this subject. The above papers are giving an overview. There8217s something I don8217t understand. Your chances of winning are higher (let8217s say 68.3 to cite your example), but the amount you would win is lower (26.9) than the amount you lose (-67.3). This leads to a negative expected return: So, if you run this strategy many times you8217ll end up losing money, right You also have to account for the probability of the trade still being open. There8217s an 8 probability that the price doesn8217t reach either the stop or take profit and that accounts for the missing value in the expectation. So the value (1-0.683) in your formula doesn8217t account for all other outcomes which have to be integrated over to find the true expectation. There8217s always a finite probability that the trade will be open however long you wait. If you look at figure 5 for example the p(open) graph gets smaller but it never quite becomes zero. In either case this is a truth of computation 8211 it8217s not something that applies just to this strategy. Indeed, the expected profitability of a trade if I am not mistaken should be an integral of an asymmetric capped maximal curve. Have you per chance made this computation in your testing, as I think this is the most relevant quantity to optimize on Another thing is that this is still very simplistic in the sense that the construction of your stop loss and take profit are based on how you built your signal. My understanding is that the signal you built is a simplistic version of something along this line: if you feel that the market is overselling an asset (downward trend) you will buy (hence the trend and trend - that were not very intuitive on the first reading). Then wanting to build your asymmetric maximal curve makes sense since you look at an asymmetric volatility which kind of tell you if the trend was fundamentally stopping and the future was noise, I can still expect the market to trend lower by x pips due to underlying volatility. I am not sure the way you measure it though makes sense given that in fact, what you want to look at is the volatility of the price if there were no trend going on, which will give you limit that will be breached quickly if the trend was to continue and the prediction was wrong. I feel this is in a sense a better way to include the potential signal into your stop loss, as the stop loss should then be tighter but on a justifiable note. Overall I quite like the ideas you expose here, but I feel the main point which is the expected return computed from the integration of maximal curve is missing, as this is what is verifiable in live trading or backtest. The more interesting question to me is the reverse hypothesis. That being the maximum likelihood estimator (MLE) of the trend and volatility given a noisy sequence of prices. Because without knowing this any expected return would in any case be zero when you cannot make any prior assumption on trend direction (the deterministic) and you have a symmetric range of probabilities. Solutions to the MLE can be found but that does mean using Monte Carlo simulation or something similar since there are no closed forms to this problem. This is something we are working on. Does that indicator work on anything for e. g. on CFD or just forex It should work on most instruments including CFDs: Metals, Oil and so on. If you have any problems just raise a support request. i think if you use rrr like this, this 82 tp probability also cant do any help for our accounts, but may be this is what us new traders want to hear, wide stop loss and tight take profit, it is alluring for newbies thanks8230.. zkan (izmir Turkiye) Nobody here is recommending an sl or any other value. The article is an analysis of the stop loss placement and what result that is having on your rr and on probability winning or losing the trade. If you had read further than para one you would understand your remark has no logic but is the view of the amateur. Great article-thanks very much. Is the spreadsheet still active so that historical data can be copied, or has it been protected since the last posts I have Excel 2018 but there is no apparent way to paste data in the Input tab. Yes it is still active. No, it8217s not locked. But to edit you will need to save a local copy. This is because Excel 2018 and later will disable edits for any spreadsheets downloaded from the web. If you are still having an issue with this please use the contact form to get in touch and I8217ll take a look. Thanks, the problem seemed to be with Excel 2018. I tried 2018 and it works fine. Hi, I was wondering how the maximal curves are built using estimated volatility. given 5m volatility of 10pips, so volatility for 24hr s5sqrt(246012)0.01697pips. Then for P(XgtTP) we can use z (x-mu)s24 and Pr(zgt(TP-mu)s24), for TP40pips and mu0, im not getting 82probability but 100. I8217m not sure this is the right way to do it. Wondering if you could point me to how to build those curves Please see reply below. Hi, nice article I8217m trying to understand it. I have a question about how sample volatility is used in the calculation of maximal curves. Am i supposed to approximate the binomial dist with std normal using z(x-mu)s xs if mu0, s0.001 then calculate P(zgtc) where c is TP. So if s50.0010 per 5m, we get 24hr volatility as s24s5sqrt(24605)0.01697, if target price is 40pips then is P(xgt.0040) or using z, P(zgt0.0040s24) but this doesn8217t give me 82 chance of reaching TP Further, doing this only gives me the prob of z being above c at the 8220end8221 of the holding period. but that8217s not what we want, we want to find P(zgtc) at any intermediate time Would be great if you could explain. It is a cumulative probability of maximal distance traversed in a certain time. So by that definition it covers all intermediate times between such as P(zc) in your notation. I would also calculate the 24 hour volatility directly if that is what you need, rather than trying to scale up from 5M timeframes. Excuse me Steve, is this spreadsheet valid only for the EURUSD pair I tried to use it with AUDUSD values but got thousands pips large TP and SL8230 While with EURUSD values it works perfectly. Yes it is compatible with AUDUSD. This problem is most likely due mixed data histories. Please ensure all of the old data is removed and reset the 8220pip value8221 selector. Alternative you can use the MT4 indicator which is now available and does this for you: This is a very detailed article and confirm to me what I thought when I approached the Forex market after a short period of trading. You mentioned at the end of the article that you have also an EA that make the same calculations of the TPSL as your great Excel spreadsheet and I would be very happy to integrate it in my own EA used to trade. Is it available for download free Does it work on 8220live8221 data taken directly from MT4 without the need to export them Thank you very much for your answer and for your website Yes it can work with a live price feed. It could be made available as an MT indicator in the future 8211 but that would depend on the interest as it would need to be recoded. is this spreadsheet valid only for the Pounds pair It should work with any pair. If you8217re importing data from Metatrader please make sure the sizing is correctly set in the data tab. Hi, I cant paste right, I mean when I copy historical data from MT4, and paste it to input as you said, there are no spaces between the comma, and it is not divided as on your picture. In your picture each cell gives one information like date, etc, but when I paste it the information starts in one cell and ends in another. I have new excel, what should I do Regards, Micha If your data is all in one column as it sounds then you need to use the 8220text to column8221 function in Excel to format it into separate cells. If you saved it and opened it as a csv file it would normally do this for you. One of the best articles I8217ve found on stop and profit targets. Thanks for sharing your knowledge with a newbie like me problem with excel file can you upload it again You will need Excel 2018 or later otherwise some of the features will not work. Hi, I cant paste the same as you when I use data from MT4. The numbers f. ex. start in one cell and end in the other. I have new excel. What should I do That8217s a very nice of you Mr. Steve. According to calculating volatility and RRR, I am wondering that as a day trader with a very short horizon period of investment. Ex. 5-15 Mins chart. This method could be potentially help any trades Why I said so What being said is that If I my trade set up were 21 RRR, which I have to set my SL at -200 and TP at 100. In the long run, do you think this kind of statistic will help the trades to win Literally, taking a smaller pips and widening a SL could really boost up a winning percentage which means that once I losses such any single trades I have to try to double up profitability to cover such losses. Here come to my question, in this kind of situation that I earlier mentioned, do you have any way to fix it or if the theory you mentioned works, how could you adapt to use with scalping trader and day trader style. Thank you very much for your consideration in advance. Its a good point and one I should have expanded on in the article. In my opinion it doesnt make a lot of sense to have a fixed ratio of SL to TP for all cases. The choice should be dynamic because it depends entirely on the situation you are trading and the market conditions. A breakout trade for example may have a low probability of success but a high payoff. As well it is usually clear after a short time whether the breakout is going to happen or not. In that case it doesnt make much sense to allow say a 2:1 SLTP which would allow a big drawdown. When in fact if the draw happens you already know the setup has failed. In other situations the reverse may be true. Great article. Can you explain why you calculate volatility on openclose data 8220From the openclose data, I calculate that to be just over 10 pips per 5-minute period.8221 Why don8217t you use the ATR or highlow data I8217m trading daily charts, so the difference is quite large. You can use ATR. You can also use the Bollinger bandwidth as a vol measure. Whichever you use you should get roughly the same ratio of TPSL however because the measures are relative to each other and not absolute. If you need to calculate a specific probability then in this case some calibration is needed depending on which vol metric is being used. thank you for your good strategy. i have question. i tried to calculate probability for volatility of 10 pip per 5 min for 1 hour for distance 51. which gave us n12 and m6 for box formula. but i calculate 5 for probability and from your curves it seems true percentage is 15 can you tell me why my result are different thanks Your value seems too low. Because these are probability functions the curves need to be worked out as a cumulative value of the function (not the point value) over the move distance you are looking at. Probably the best forex article I ever read. Hi, very nice and useful article. I was wondering if it was possible to have a numerical example of how to calculate the probability using random walk. In your example, are you assuming a drift component1 Or less Thank you in advance. Bye Where8217s the EA 8220You can have the price rising then falling in which case it passes a TP AND SL. For eg. If you have very close TPSL then these have near 100 chances of being hit.8221 If you imagine a space of outcomes you have p(SL only hit) P(TP only hit) P(SL and TP hit) P(Neither TP nor SL hit)8221 ECB EURNZD, EURAUD, EURGBP, EURCAD whipsaw upwards before collapsing. The greatest one was the EURGBP this time round. (One either widens their SLs 150-200pips for crosses or tightened stops risked a larger loss when it hits the SL. Other than staying out completely. Prior to ECB, EURCAD went to low of 1.36945. The whipsaw touched SL of 1.3765 before retracing downwards. For a short position, adding a Stop Loss gave away profit of 70 pips. Does assigning probability described applies to risk events like ECB (The EURGBP is now back at the same level, though it whipsawed the most. ) What8217s your view about contrarian trades (that agrees with TA at the time you look at it) example would you have longed the EURNZD on Mar 5, would using this probability analysis tell one not to long but short it instead although the charts are long 8211 Measuring the strengthcontinuity of reversal moves. Cheryl - Does assigning probability described applies to risk events like ECB Not unless these events occur frequently within the time sample you are looking at, but even then its unlikely you could ever model them to pred ict an outcome. Major news releases 8211 those with very high impact 8211 are by their nature unpredictable and canwill change the trajectory of the price in ways that are beyond normal statistically analysis. Cheryl - Whats your view about contrarian trades (that agrees with TA at the time you look at it) example would you have longed the EURNZD Absolutely, contrarian trades can and do work 8211 but then there are limits, I would be cautious about trading contrarian against strong fundamentals. For eg, I wouldn8217t long EURNZD 8211 simply because of the swap yield of -4.24 on the long side. The strong downward trend for the last six years is a reflection of that. But then if you8217re scalping a few pips here and there it can make sense, and sure the Euro is going to turn sooner or later. The maximal curves show the probability of how many pips price will move in either direction right I don8217t quite get how the curves can be applied to just TP. eg. if we want to know the probability of TP of 40 pips in 24hrs, yes the curves do give a probability of 82, but wouldn8217t it be 40 pips in either direction ie. 41 of 40 pips amp 41 of -40 pips (because I8217m assuming the curves have no drift, a walk in either direction is equally likely, etc.) Maybe I8217m missing something 8211 apologies if it8217s a dumb question. Thanks No only in one direction. The maximal curve will give the probability of a maximum point being reached, or equally if you apply the formula on the other side, to a minimal point being reached. When symmetric as you say, it is just mirrored. So for eg: P(Z40 pips) gives an independent probability only of the price moving above the 40 pips level. It says nothing about the price falling say 200 pips below, this is why there is a separate case for the SL point. With no drift, yes it would be the same (41 for a move either side). (apologies again, I8217m a bit slow) let8217s see if I got this. The SL is a separate case. So just considering the TP, what the maximal curve shows is P(Zgt40pips) P(Z40pips) 41 Not quite. What the maximal curve basically shows is the probability of a high-watermark being reached 8211 and that applies for a certain time period only. So say you want to know the probability of the price going 40 pips or higher within 24 hours. That8217s P(Z40 pips) from the 24-hour curve 038 it8217s 82. After 1 hour, its 28 (thereabouts, I am just looking at chart not in Excel.) Thanks for your patience Steve It was probably my fault, but my previous comment was strangely truncated. What I wrote was to ask if the maximal curves show: P(Zgt40pips) P(Z40pips)82. If so, doesn8217t that also imply P(Zlt-40pips)82, which surely cannot be I039m lost here. You are welcome. I have to answer here because its not possible to add a reply any deeper (it will be better to continue this in Forum section where there is more room.): byo2000: 8211What I wrote was to ask if the maximal curves show: P(Z40pips) 8211P(Z40pips)82. There is no addition here (did you mean PZ 40pips, it gives this as 82 from the curve. This tells me only one thing in isolation: that the TP has 82 chance of being struck. Very cool idea amp great article I have some questions. In Step 3, can you explain how you got the table for p(win), p(loss), p(open) Thanks Sure. It8217s standard probability theory: Say p(wl) P(price hits SL 038 TP) P(wl) p(TP hit) x p(SL hit) p(win first) p(TP hit) x p(wl) ( p(TP hit) p(SL hit) ) p(lose first) p(SL hit) x p(wl) ( p(TP hit) p(SL hit) ) p(win)p(TP hit) 8211 p(lose first) p(lose)p(SL hit) 8211 p(win first) P(open)1-p(win)-p(lose) Thanks Steve. I love your articles. Could you commend on reversal moves Trades such as EURAUD on 20 Feb hit a low of 1.4385 and spiked upwards to 1.4583. 100-200 pips reversed moves can be pretty tough psychologically to place stops 8211 where you don8217t want them too close, yet when it hits SL it erased off those hard earned gains or puts one in steeper losses. I was in some other trades that reversed off its lows. As I read your posts, I know we are going down to really precise levels now. That -100 stoploss can take place in a very short span of time and hurt quite a bit if one8217s position is in several trades at the same time. EURAUD is quite a volatile pair, with about 50 higher volatility than EURUSD at the moment. That is for a 1 day trade, for the short side I would use a ratio somewhere around TP56SL250. Are you trading the long or short side because it really makes a difference here. On the buy side there8217s very high swap rate (-3.13) to take into consideration. Reversal moves are all part of the normal daily volatility in the markets. I8217m of the view that it8217s better to have a lower leverage so that these events can be withstood 8211 because in the scheme of things a 100-200 pip move is pretty insignificant really. धन्यवाद। I was thinking through my mistakes, and reading your spreadsheets. Essentially the trades I got stopped out was GBPUSD, GBPCAD, EURCAD. It is trade timing. SL250 is tough psychologically (I am not going to be able to test 200 plus pips.) Actually some profit from the EURAUD, EURNZD. I trade several illiquid pairs gbpnzd and also trade short side for some pairs, and hedge sometimes as well. I will look through the win loss ratios, and trades probabilities to examine the trades and see if I can improve on where it went wrong. You have got a great resource. I was already doing breakouts, grid trading, carry trades for some time, but I still come back because everything was very well written and learn from someone who is strong. Could you write an article on basket trading I have been practicing, don8217t know if this is something doable on a live account. nice idea thanks steve, i will try this out and see how it works.